Valoración de opciones exóticas aplicación a los productos indizados emitidos y comercializados en España

  1. Crespo Espert, José Luis
Dirixida por:
  1. Francisco Prieto Pérez Director

Universidade de defensa: Universidad Autónoma de Madrid

Fecha de defensa: 15 de abril de 1998

Tribunal:
  1. Juan José Durán Herrera Presidente/a
  2. Prosper Lamothe Fernández Secretario/a
  3. Vicente Gonzalez Catala Vogal
  4. Alfonso M. Rodríguez Rodríguez Vogal
  5. José luis Martín Marín Vogal

Tipo: Tese

Teseo: 67524 DIALNET

Resumo

En base al análisis empírico y matemático así como de la teoría de valoración de opciones financieras se realiza una clasificación de las opciones financieras exoticas actualmente existentes en los mercados O.T.C. y de aquellas que se han incorporado a productos estructurados negociados en mercados organizados. Se desarrollan los modelos de valoración que mejor y mas facilmente se acomoden a cada tipo de opción exótica, proponiendose adaptaciones del modelo de black-scholes, del modelo binomial de Cox-Ross-Rubenstein y del de simulación de Montecarlo de Boyle. Se han analizado opciones asiáticas, "Barrera", "Lookback", digitales, "Pay Later", "Ladder", "Step-Lock", "Shout", "Cliquet", "Gap", Bermudas, "Chooser", "Rainbow", apalancadas y compuestas así como su utilización en bonos indizados, "Warrants" y fondos de inversión garantizados.